Главное для трейдера: цели на 6-7 июня накануне решения ЕЦБ Investing com

Это означает, что чем больше колеблется цена, тем выше уровень волатильности. Деннис научил своих черепах полагаться на научный метод, чтобы минимизировать психологическое воздействие торговли, которое могло заставить трейдеров совершать ошибки и терять значительные суммы денег. Это был 1983 год, и Деннис претворил в жизнь некоторые из основных концепций «теории перспектив», по которой Даниэль Канеман получил Нобелевскую премию по экономическим наукам в 2002 году. Некоторые из студентов оказались неспособными соблюдать правила, в частности, один был убежден, что Деннис утаил информацию.

1. Любая инвестиционная стратегия требует осознания того, насколько риски приемлемы или неприемлемы, и Деннис не стал исключением.
2. Деннис утверждал, что он может опубликовать свои правила в национальной газете, и лишь немногие люди будут их использовать.
3. Идея Денниса заключалась в том, чтобы создать механическую стратегию, которая позволяет трейдерам следовать правилам и не полагаться на интуицию.
4. Деннис и Экхардт экспериментировали, чтобы увидеть, является ли торговля врожденным навыком или ей можно научить.
5. Стратегия черепах была реализована в 1980-х годах, почти сорок лет назад.

Концепции стратегии черепах

Это означает, что по какой цене и в каком направлении рынок сейчас торгуется? Например, если цена акции IBM составляет 125 долларов, которая выросла со 100 долларов с более высокими максимумами и более высокими минимумами, эта тенденция к повышению является состоянием этого рынка. Хотя это может показаться слишком упрощенным для начала, метод Денниса требовал внимания к реальной ситуации на рынке. Но, не понимая этого, вы откажетесь от торговой стратегии, когда наступит просадка, и вы не будете знать, как ее исправить. При инвестировании волатильность определяется как «статистическая мера разброса доходности для данной ценной бумаги или рыночного индекса».

Стратегия черепах и ее правила

Он считал, что большинство трейдеров не смогут быть дисциплинированы, предпочитая импровизировать, когда им хочется, таким образом отклоняясь от правил и снижаая эффективность торговой системы. Да, вы можете сказать, что оригинальные правила торговли черепах перестали работать, учитывая плохие результаты торговли, которые вы только что видели. Правило выхода системы 1 определялись 10-дневным минимумом для длинных позиций и 20-дневным максимумом для коротких, в то время как система 2 использовала 20-дневный максимум или минимум.

Что нам дает стратегия черепах?

Они не использовали стоп-приказы на выход, а следили за ценой в режиме реального времени. Слишком ранний выход из позиции может серьезно ограничить возможный выигрыш по этой сделке. Торговые системы, которым научились черепахи, предполагали черепахи трейдеры совершение множества сделок, только некоторые из которых приносили большие выигрыши. Исходные правила стратегии черепах немного сложнее, поскольку она используется как на долгосрочном, так и на краткосрочном пробое рынка.

Стратегия черепах: классическая система трендовой торговли

Следовательно, для реализации правил необходимо точно знать, какой суммой вы готовы рискнуть. Деннис так и не объяснил, как он выбирал своих черепах из тысяч подавших заявку. Мы знаем, что набор правильных или ложных вопросов был одной из частей процесса проверки. Стратегия черепах — это известный эксперимент в истории трейдинга, который мы рассмотрим в сегодняшней статье.

Теперь, если вы возьмете правила торговли черепахами и сравните их с принципами следования за трендом, вы заметите, что есть несколько вещей, которые мы можем улучшить. Система предназначена для использования на трендовых рынках, что может означать, что трейдер будет получать меньше прибыли на рынках с ограниченным диапазоном, которые движутся боком в течение длительного периода. Проверкой черепах была их способность следовать правилам даже в эти периоды неэффективности. Стратегия, которую изучили черепахи, требовала опоры на определенные правила и системы.

Какова ваша торговая стратегия?

Судя по данным, которые вы видели, оригинальные правила торговли черепахами больше не работают. Однако принципы, лежащие в основе этой стратегии, по-прежнему актуальные. Эксперимент с черепахами часто сравнивают с выбором случайного человека с улицы, предоставлением ему двухнедельного обучения, а затем отправкой на рынок, чтобы он мог стать миллионером. Хотя черепахи не были успешными и хорошо известными трейдерами, они знали, кто такой Ричард Деннис, хотели тренироваться с ним, знали достаточно о торговле, чтобы дать ответы на его вопросы, и, скорее всего, уже имели те же торговые убеждения, что и Деннис. Мы много говорим о важности торговой психологии, потому что это жизненно важный навык для трейдеров. Эксперимент по торговле черепахами увлекателен, потому что он показывает, что набор правил жизненно важен, но не менее важен образ мышления, чтобы следовать этим правилам.

Несколько трейдеров черепах получили трехзначную прибыль в течение нескольких коротких лет, а некоторые даже открыли свои собственные хедж-фонды. В 1980-х годах известный трейдер Ричард Деннис, сделавший себе имя и состояние, торгуя на различных рынках, заключил пари. Партнер Денниса, Уильям Экхардт, считал, что успех Денниса возможен только потому, что Деннис обладал уникальным даром. Он думал, что любой, кто выучит его правила и будет следовать им, сможет стать успешным трейдером.

За последние сорок лет рынок сильно изменился, и стратегия, которую использовали черепахи, может больше не работать на сегодняшнем рынке. В целом, наиболее популярные торговые системы с особыми правилами и рекомендациями в конечном итоге перестают работать, поскольку все больше трейдеров начинают их использовать. Для участия в программе было отобрано несколько удачливых кандидатов — они были известны как трейдеры черепахи. Затем Ричард Деннис дал торговцам-черепахам фиксированный набор торговых правил для торговли на рынках.

На самом деле, плохая успеваемость этого ученика была вызвана неспособностью следовать правилам. Вы заметите, что все эти основные концепции звучат хорошо, но не содержат конкретные указания. Вот почему Деннис также задал своим черепахам пять вопросов, которые они могли бы использовать, чтобы повысить точность своей торговли. У вас может быть прибыльная торговая стратегия, но без надлежащего управления рисками вы все равно потеряете свой торговый счет. Поскольку ни у одного трейдера нет хрустального шара, невозможно узнать, когда тест 20-дневного максимума или минимума приведет к пробою. Трейдеры должны быть готовы к убыткам, и действительно, одна из полезных форм психологической подготовки — предположить, что каждая сделка будет убыточной, что приведет к приятному удивлению, когда в итоге она окажется прибыльной.

Первая использовала простой 20-дневный пробой, определяемый как 20-дневный максимум или минимум, или 55-дневный пробой. Черепахам было сказано убедиться, что они принимают все предложенные сигналы, поскольку пропуск сигнала может привести к упущению крупного выигрыша, что снизит общую прибыль. Стратегия черепах — это известная стратегия следования за трендом, используемая трейдерами для того, чтобы воспользоваться устойчивым импульсом на рынке. Стратегия ищет пробои как вверх, так и вниз и используется на множестве финансовых рынков. Когда Деннис, Экхардт и черепахи использовали термин «волатильность», они имели в виду определенный вид волатильности, в частности, насколько рынок поднимается и опускается ежедневно. Например, предположим, что одна акция IBM торговалась в среднем по 125 долларов, но день ото дня цена колебалась от 123 до 127 долларов.

Заявки подали несколько тысяч людей, но приняли только двадцать три человека. Они-то и стали легендарными “черепахами”, заработавшими для Денниса $100 млн. Некоторые из участников эксперимента продолжили торговлю и после его окончания, став невероятно успешными трейдерами, а некоторые канули в безвестность.

«Черепахи», как стали называть студентов, получили собственные деньги Денниса и им был дан ряд правил, относящихся к полноценной торговой системе, определенные размеры позиции, входы, стопы, точки входа и выхода. Цель состояла в том, чтобы предоставить полностью механический подход, который, хотя он не будет успешным в 100% случаев, предоставит набор правил, устраняющих эмоции и суждения, оставляя трейдерам только правила и ничего больше. Лично я считаю, что эксперимент с «черепахами» — это захватывающий взгляд на силу эмоций при принятии торговых решений. Даже с четким набором правил, многие черепахи все еще не могли следовать правилам.

Они использовали бы термин «M» для описания ежедневной волатильности рынка. Итак, они сказали бы, что M равно четырем, для этого примера IBM. Во время двухнедельного обучения Деннис обучил черепах своим правилам и философии торговли.

Группу начинающих трейдеров обучали следовать правилам, а затем, в случае успеха, давали по 1 миллиону долларов на управление. Ранее модифицированная стратегия торговли черепахами давала годовой доход 32,12% и максимальную https://forexinstruments.com/ просадку 41,51% с риском 1% на сделку. Что ж, вы получите годовую доходность 75,84% и максимальную просадку 96,82%. Другими словами, мы бы все потеряли, потому что почти невозможно восстановиться после 96% просадки.